Simulador do Novo NISA (Cota de Investimento Programado e Cota de Crescimento)
Informe o valor mensal da Cota de Investimento Programado (Tsumitate) e o valor anual da Cota de Crescimento, junto com a rentabilidade esperada, e simule o saldo futuro isento de impostos considerando o limite vitalício do Novo NISA japonês, além da economia fiscal em comparação com uma conta tributável.
O que este simulador de NISA estima
A NISA é a conta de investimento isenta de imposto do Japão, renovada em 2024 com duas cotas paralelas: a cota de aportes periódicos, limitada a 1,2 milhão de ienes por ano, e a cota de crescimento, limitada a 2,4 milhões anuais. Este simulador toma o seu aporte mensal na primeira, o investimento anual de uma só vez na segunda, um retorno suposto e um número de anos, e calcula quanto valeria a carteira aplicando tanto os tetos anuais quanto o limite vitalício isento de 18 milhões de ienes, dos quais no máximo 12 podem estar na cota de crescimento.
O regime renovado eliminou o prazo para manter os ativos livres de imposto e permite usar as duas cotas ao mesmo tempo. O que as regras sozinhas não deixam claro é com que rapidez determinado aporte mensal consome o limite vitalício, nem como o resultado muda ao combinar aportes únicos com os periódicos: é preciso colocar números para ter noção. Esta ferramenta mostra o ritmo em que as cotas se preenchem e, ao lado, a diferença em relação a manter o mesmo investimento numa conta tributada, o que aproxima bem a economia de imposto.
Fontes utilizadas neste cálculo
Os valores legais, como as alíquotas de impostos e as contribuições de seguros, são obtidos dos órgãos públicos indicados abaixo. Eles mudam quando a legislação é revisada, portanto recomendamos consultar também a fonte original antes de tomar uma decisão importante.
- Limites anuais de investimento e limite vitalício isento do NISA — Agência de Serviços Financeiros do Japão (金融庁) Vigente a partir de 2024-01 ／ Última verificação: 2026-09-18
- Taxa sobre mais-valias de ações cotadas (rendimento, sobretaxa de reconstrução e imposto de residência) — Agência Nacional Tributária (国税庁) Vigente de 2013-01 a 2047-12 ／ Última verificação: 2026-09-18
Como usar o simulador
- Informe o aporte mensal da cota periódica O teto é de 100.000 ienes por mês, ou seja, 1,2 milhão por ano. Defina o valor com o controle deslizante ou digitando a cifra.
- Informe o investimento anual da cota de crescimento Aqui o teto é de 2,4 milhões de ienes por ano e o cálculo pressupõe um investimento único no início do exercício. Pode ser usada junto com a cota periódica.
- Informe o retorno anual suposto Para um fundo de longo prazo, uma faixa entre 3 e 7 por cento é razoável. Vale testar tanto uma hipótese otimista quanto uma conservadora.
- Informe o número de anos De 1 a 50 anos. Um horizonte longo permite ver em que ano o limite vitalício é alcançado.
- Confira o resultado e o gráfico São exibidos o valor final, o ganho do investimento e a comparação com uma conta tributada, junto com um gráfico da evolução e uma tabela com o detalhamento por ano.
Dicas para aproveitar melhor
- Usando apenas a Cota de Investimento Programado no ritmo máximo (100.000 JPY/mês, 1.200.000 JPY/ano), leva 15 anos para completar o limite vitalício de 18.000.000 JPY. Combiná-la com a Cota de Crescimento permite atingir o limite mais rapidamente.
- Teste vários cenários de rentabilidade esperada, tanto otimistas quanto conservadores, para ter uma noção da amplitude de resultados possíveis antes de decidir por um plano.
- A diferença entre o "saldo NISA" e o saldo "se mantido em conta tributável" apresentada nesta ferramenta é uma estimativa aproximada de quanto se economiza em impostos ao usar o NISA.
- A cota anual não utilizada (1.200.000 JPY da Cota de Investimento Programado / 2.400.000 JPY da Cota de Crescimento) não é transferida para o ano seguinte. Investir de forma constante todos os anos é a melhor maneira de aproveitar a cota disponível.
Quando é útil
Definir quanto separar para a aposentadoria
Varie o aporte mensal e os anos para ver se chega à soma de que precisará ao parar de trabalhar. Para um valor apoiado em custo de vida e aposentadoria pública, a calculadora de reserva para a aposentadoria oferece uma meta mais precisa.
Migrar do antigo Tsumitate NISA para o novo regime
Compare o valor final, com o mesmo retorno e horizonte, entre a antiga cota anual de 400.000 ienes e os novos 1,2 milhão. Note ainda que o mantido na NISA antiga fica fora do novo limite vitalício, o que condiciona o planejamento.
Investir um bônus pela cota de crescimento
Zere a cota periódica e preencha apenas a de crescimento para modelar um único investimento anual. Comparar isso com a combinação das duas mostra o quanto as cotas se consomem de modo diferente.
Ver quanto vale a isenção
Aparece em paralelo o que os mesmos aportes e retorno renderiam numa conta tributada, em que os ganhos pagam 20,315 por cento, de modo que a vantagem surge como valor. Para juros compostos em geral, a calculadora de rentabilidade de investimentos cobre o mesmo terreno de forma mais ampla.
Termos da nova NISA
- Cota de aportes periódicos (つみたて投資枠)
- Cota isenta que abrange fundos e ETFs designados, adequados a investir no longo prazo, de forma periódica e diversificada. O teto anual é de 1,2 milhão de ienes, equivalente a 100.000 por mês, adequado a aportar um valor fixo todo mês.
- Cota de crescimento (成長投資枠)
- Cota isenta com leque mais amplo de produtos elegíveis, inclusive ações listadas e fundos. O teto anual é de 2,4 milhões de ienes e admite investimentos únicos. Pode ser usada ao mesmo tempo que a cota periódica.
- Limite vitalício isento
- Teto do que se pode manter isento somando as duas cotas ao longo da vida: 18 milhões de ienes, dos quais no máximo 12 podem estar na cota de crescimento. Ao vender, a cota é restituída a partir do ano seguinte.
- Prazo de manutenção ilimitado
- Na NISA antiga, até 2023, a manutenção isenta tinha prazo: cinco anos na NISA geral e vinte na Tsumitate NISA. O novo regime elimina esse prazo, de modo que os ganhos seguem isentos até a venda.
- Restituição da cota vitalícia
- Ao vender uma posição na conta NISA, o limite vitalício é restituído a partir do ano seguinte pelo preço de compra, isto é, o valor contábil do que foi vendido. O teto anual em si não é reiniciado, então esse espaço não pode ser reutilizado dentro do mesmo ano.
- Imposto sobre ganhos (20,315 %)
- Alíquota aplicada aos lucros com a venda de fundos ou ações numa conta tributada. Compõe-se de 15 % de imposto de renda, 0,315 % de imposto especial de reconstrução e 5 % de imposto de residência; os ganhos dentro de uma conta NISA não o pagam.
Perguntas frequentes
Curiosidade — De onde vem o nome "NISA" e em que o novo sistema é diferente
O nome NISA (Nippon Individual Savings Account) foi criado ao acrescentar o "N" de Nippon (Japão) ao esquema britânico Individual Savings Account (ISA), existente no Reino Unido desde 1999. O Japão lançou sua própria versão desse sistema de investimento isento de impostos em 2014, e desde então ele passou por diversas revisões.
O Novo NISA, lançado em 2024, trouxe sua principal mudança ao eliminar os períodos de manutenção limitados do sistema anterior (5 anos para o NISA Geral, 20 anos para o NISA de Investimento Programado) — o período isento de impostos agora é ilimitado. Outra mudança importante: no sistema anterior era preciso escolher entre o NISA Geral ou o NISA de Investimento Programado, mas o Novo NISA permite usar as duas cotas simultaneamente, e o limite anual da Cota de Investimento Programado triplicou, passando de 400.000 JPY para 1.200.000 JPY.
Segundo a Agência de Serviços Financeiros do Japão, o número de contas abertas e o volume de compras cresceram significativamente após o lançamento do Novo NISA, o que sugere que o objetivo de política de direcionar a poupança das famílias para investimentos vem ganhando força. Ainda assim, o benefício fiscal não elimina o risco de perda envolvido — a maioria dos especialistas recomenda investir de forma constante um valor compatível com a própria tolerância a risco, em vez de se apressar para preencher a cota vitalícia, já que isso importa mais para a construção de patrimônio no longo prazo.