Simulador del Nuevo NISA (Cupo de Inversión Programada y Cupo de Crecimiento)
Introduce el importe mensual del Cupo de Inversión Programada (Tsumitate) y el importe anual del Cupo de Crecimiento junto con la rentabilidad esperada, y simula el saldo futuro libre de impuestos según el límite vitalicio del Nuevo NISA japonés, además del ahorro fiscal frente a una cuenta sujeta a impuestos.
Qué estima este simulador de NISA
NISA es la cuenta de inversión exenta de impuestos de Japón, renovada en 2024 con dos cupos paralelos: el cupo de aportaciones periódicas, limitado a 1,2 millones de yenes al año, y el cupo de crecimiento, limitado a 2,4 millones anuales. Este simulador toma su aportación mensual al primero, la inversión anual de una sola vez en el segundo, una rentabilidad supuesta y un número de años, y calcula cuánto valdría la cartera aplicando tanto los topes anuales como el límite vitalicio exento de 18 millones de yenes, de los cuales como máximo 12 pueden estar en el cupo de crecimiento.
El régimen renovado eliminó el plazo para mantener los activos libres de impuestos y permite usar ambos cupos a la vez. Lo que las normas por sí solas no dejan claro es a qué velocidad una aportación mensual dada consume el límite vitalicio, ni cómo cambia el resultado al combinar aportaciones únicas con las periódicas: hay que introducir cifras para hacerse una idea. Esta herramienta muestra el ritmo al que se llenan los cupos y, junto a ello, la diferencia frente a mantener la misma inversión en una cuenta sujeta a tributación, lo que aproxima bien el ahorro fiscal.
Fuentes utilizadas en este cálculo
Los valores legales, como los tipos impositivos y las cuotas de los seguros, provienen de los organismos públicos que se indican a continuación. Cambian cuando se reforma la normativa, por lo que le recomendamos consultar también la fuente original antes de tomar una decisión importante.
- Límites anuales de inversión y límite vitalicio exento de NISA — Agencia de Servicios Financieros de Japón (金融庁) Vigente desde 2024-01 ／ Última comprobación: 2026-09-18
- Tipo impositivo sobre las plusvalías de acciones cotizadas (renta, recargo de reconstrucción y tributo residencial) — Agencia Nacional Tributaria (国税庁) Vigente de 2013-01 a 2047-12 ／ Última comprobación: 2026-09-18
Cómo usar el simulador
- Introduzca la aportación mensual del cupo periódico El tope son 100.000 yenes al mes, es decir, 1,2 millones anuales. Fije el valor con el deslizador o escribiendo la cifra.
- Introduzca la inversión anual del cupo de crecimiento Aquí el tope es de 2,4 millones de yenes al año y el cálculo supone una inversión única a comienzos del ejercicio. Puede usarse junto al cupo periódico.
- Introduzca la rentabilidad anual supuesta Para un fondo a largo plazo, una horquilla de entre el 3 y el 7 por ciento es razonable. Conviene probar tanto una hipótesis optimista como una prudente.
- Introduzca el número de años De 1 a 50 años. Un horizonte largo permite ver en qué año se alcanza el límite vitalicio.
- Consulte el resultado y el gráfico Se muestran el valor final, la ganancia de la inversión y la comparación con una cuenta sujeta a tributación, junto con un gráfico de evolución y una tabla con el desglose por años.
Consejos para aprovecharla mejor
- Usando solo el Cupo de Inversión Programada al ritmo máximo (100.000 JPY/mes, 1.200.000 JPY/año), se tardan 15 años en completar el límite vitalicio de 18.000.000 JPY. Combinarlo con el Cupo de Crecimiento permite completarlo antes.
- Prueba varios escenarios de rentabilidad esperada, tanto optimistas como conservadores, para hacerte una idea del rango de resultados posibles antes de decidirte por un plan.
- La diferencia entre el "saldo NISA" y el saldo "si estuviera en una cuenta sujeta a impuestos" que muestra esta herramienta es una estimación aproximada de el beneficio fiscal de usar NISA.
- El cupo anual no utilizado (1.200.000 JPY del Cupo de Inversión Programada / 2.400.000 JPY del Cupo de Crecimiento) no se traslada al año siguiente. Invertir de forma constante cada año es la mejor manera de aprovechar el cupo disponible.
Cuándo resulta útil
Decidir cuánto apartar para la jubilación
Varíe la aportación mensual y los años para ver si llega a la suma que necesitará al dejar de trabajar. Para una cifra basada en los gastos y la pensión, la calculadora de ahorro para la jubilación ofrece un objetivo más preciso.
Pasar del antiguo Tsumitate NISA al nuevo régimen
Compare el valor final, con la misma rentabilidad y horizonte, entre el antiguo cupo anual de 400.000 yenes y los nuevos 1,2 millones. Tenga en cuenta además que lo mantenido en el NISA antiguo queda fuera del nuevo límite vitalicio, lo que condiciona la planificación.
Invertir una paga extra a través del cupo de crecimiento
Ponga a cero el cupo periódico y rellene solo el de crecimiento para modelar una única inversión anual. Compararlo con la combinación de ambos muestra lo distinto que se consumen los cupos.
Ver cuánto vale la exención fiscal
Se muestra en paralelo lo que darían las mismas aportaciones y rentabilidad en una cuenta sujeta a tributación, donde las ganancias tributan al 20,315 por ciento, de modo que la ventaja aparece como importe. Para el interés compuesto en general, la calculadora de rentabilidad de inversiones abarca lo mismo de forma más amplia.
Términos del nuevo NISA
- Cupo de aportaciones periódicas (つみたて投資枠)
- Cupo exento que cubre fondos y ETF designados, aptos para invertir a largo plazo, de forma periódica y diversificada. El tope anual es de 1,2 millones de yenes, equivalente a 100.000 al mes, adecuado para aportar una cantidad fija cada mes.
- Cupo de crecimiento (成長投資枠)
- Cupo exento con una gama más amplia de productos admisibles, incluidas acciones cotizadas y fondos. El tope anual es de 2,4 millones de yenes y admite inversiones únicas. Puede usarse al mismo tiempo que el cupo periódico.
- Límite vitalicio exento
- Tope de lo que puede mantener libre de impuestos entre ambos cupos a lo largo de la vida: 18 millones de yenes, de los cuales como máximo 12 pueden estar en el cupo de crecimiento. Al vender, el cupo se recupera a partir del año siguiente.
- Periodo de tenencia ilimitado
- Con el NISA antiguo, hasta 2023, la tenencia exenta tenía plazo: cinco años en el NISA general y veinte en el Tsumitate NISA. El nuevo régimen suprime ese plazo, de modo que las ganancias siguen exentas hasta que se vende.
- Recuperación del cupo vitalicio
- Al vender una posición en la cuenta NISA, el límite vitalicio se recupera desde el año siguiente por el precio de compra, es decir, el valor contable de lo vendido. El tope anual en sí no se reinicia, así que ese espacio no puede reutilizarse dentro del mismo año.
- Impuesto sobre las ganancias (20,315 %)
- Tipo aplicado a los beneficios por la venta de fondos o acciones en una cuenta sujeta a tributación. Se compone de un 15 % de impuesto sobre la renta, un 0,315 % de impuesto especial de reconstrucción y un 5 % de impuesto de residencia; las ganancias dentro de una cuenta NISA no lo soportan.
Preguntas frecuentes
A propósito — De dónde viene el nombre "NISA" y en qué se diferencia el nuevo sistema
El nombre NISA (Nippon Individual Savings Account) se acuñó anteponiendo la "N" de Nippon (Japón) al esquema británico Individual Savings Account (ISA), vigente en el Reino Unido desde 1999. Japón lanzó su propia versión de este sistema de inversión exenta de impuestos en 2014, y desde entonces ha pasado por varias reformas.
El Nuevo NISA, lanzado en 2024, introdujo su cambio más importante al eliminar los periodos de tenencia limitados del sistema anterior (5 años para el NISA General, 20 años para el NISA de Inversión Programada): el periodo libre de impuestos ahora es ilimitado. Otro cambio importante: con el sistema anterior había que elegir entre el NISA General o el NISA de Inversión Programada, pero el Nuevo NISA permite usar ambos cupos a la vez, y el límite anual del Cupo de Inversión Programada se triplicó, pasando de 400.000 JPY a 1.200.000 JPY.
Según la Agencia de Servicios Financieros de Japón, la apertura de cuentas y el volumen de compras aumentaron notablemente tras el lanzamiento del Nuevo NISA, lo que sugiere que el objetivo de política de trasladar el ahorro de los hogares hacia la inversión está ganando tracción. Aun así, el beneficio fiscal no elimina el riesgo de pérdida subyacente: la mayoría de los asesores recomienda invertir de forma constante un importe acorde con la propia tolerancia al riesgo, en lugar de apresurarse a agotar el cupo vitalicio, ya que esto importa más para la creación de patrimonio a largo plazo.